AI有杂音 科技巨头展望不如预期 微软本季云端成长放缓

微软及Meta看旺AI需求，两大科技巨头在美国时间周三（30日）公布财报与展望，不约而同释出「AI应用助威业务大增」的消息，并宣示明年持续扩大AI投资。惟微软本季云端事业成长放缓，引发关注。

微软、Google及Meta等三大美系云端服务供应商（CSP），无惧市场对AI投资变现的疑虑，均宣告将加大力道投入AI。CSP龙头厂亚马逊财报将于31日压轴登场，市场紧盯亚马逊旗下云端服务AWS释出的需求前景与未来投资展望，牵动AI伺服器代工台链鸿海（2317）、广达及纬颖等后续出货动能。

脸书母公司Meta上季营收与获利均优于华尔街预期，但用户成长低于预估，且今年扩增实境（AR）事业部门亏损将「显著扩大」，明年AI支出将「大幅增加」，拖累Meta 31日早盘跌逾3%。

Meta第3季营收406亿美元，年增19%、创新高，净利年增约35%。Meta执行长祖克柏将好成绩归功于AI投资，「我们有个表现很好的一季，由跨事业部门、跨应用程式平台的AI进展所驱动」。

Meta并上调今年资本支出至380亿至400亿美元，低标较原预估增加10亿美元，更预告明年资本支出将「显著成长」，投入元宇宙、基础设施与生成式AI等公司未来的核心领域。

Meta宣示将再砸巨资投入AI基础建设，为台厂供应链挹注强劲的订单动能，其中广达为Meta伺服器主力代工厂、囊括五成占比，纬颖也吃下Meta代工大单，来自Meta的营收占比超过五成，为纬颖最大客户。

微软受惠云端运算与Office软体业务带动，上季营收优于预期，但微软预估本季云端事业Azure成长将放缓、利润萎缩，且资本支出进一步增加，导致微软30日盘后一度重挫逾4%。

微软第3季云端运算平台Azure营收年增幅维持超过三成，透露AI对Azure的营收贡献比重持续增加，但也透露第4季Azure业务成长将进一步放缓，引发忧虑。

微软投资者关系副总裁艾弗森表示，需求比目前供应量更多，AI机会感觉仍在相当初期，将在下半会计年度（明年上半年）大幅扩增AI云端运算供应量能。